Los seguros contra default vuelven a reflejar la desconfianza del mercado sobre la capacidad de pago de Argentina. La falta de reservas, el deterioro de la economía real y las tensiones políticas alimentan las dudas de cara a los vencimientos posteriores a 2027.

• La actual arquitectura económica de la República Argentina presenta una dicotomía que los algoritmos del mercado financiero internacional han comenzado a procesar con un sesgo de cautela extrema
• El diferencial de basis points en los credit default swaps (CDS) no es simplemente un número en una terminal; es el termómetro de una crisis de confianza que cuestiona la solvencia del Estado argentino no solo antes...
• Morgan (Mayo 2026) destaca que, si bien hay una recuperación en ciertas economías de América Latina, los riesgos para Argentina se ven exacerbados por la falta de acumulación de dólares
• Esta destrucción del empleo formal, reemplazada por un “refugio” en el cuentapropismo informal, ha generado una caída del 8% interanual en el consumo de carne y del 6,3% en leche en el primer bimestre de 2026